세일앤드라이센스백

 1453905492_right_nav_arrow_point 세일앤드라이센스백이란?

세일즈앤드라이센스백(Sales and License Back)은 기술사업화를 목적으로 유동성 확보를 위한 단기 금융 메커니즘으로, 이를 통해 IP 소유자는 특수회사로부터 일시불(lump sum) 금액을 받고 IP자산 소유권을 이전하고, 이때 특수회사는 이전 소유자로부터 대출 이자료에 해당하는 라이센스 금액을 지불받는 계약을 체결하고 특허 실시권을 허여하며, 라이센스 계약기간 만료 시점에 원 IP 소유자는 구매 옵션에 따라 자산 소유권을 고정가에 재구매할 선택권을 지니는 것이다.

캡처82

 

1453905492_right_nav_arrow_point IP 세일즈앤라이센스백의 장점

IP 세일즈앤라이센스백의 장점은 특허 매각을 통해 기업의 유동성을 크게 제고하여 부채 부담 없이 기업의 자금조달을 가능케 하고, 이 때 기초 자산에 대한 적정한 평가는 거래 안정성에 결정적인 역할을 한다. 또한 사업화펀드를 보유한 실시권자(lessee)의 채무불이행 가능성, 특허권 침해 가능성, 리스 거래를 위한 적절한 특허권 선택 등 모두 거래안정성을 확보할 수 있다.

 

1453905492_right_nav_arrow_point 아이디어브릿지 Sales & License Back 구조

캡처87

 

1453905492_right_nav_arrow_point 아이디어브릿지 Sales & License Back 펀드의 특징

 펀드의내용

  •  기업A가 보유한 특허를 Fund가 매입하고 기업A는 실시권을 확보
  •  매입한 특허를 통해 기업A로부터 매년 실시료 수령
  •  Fund의 만기 시 기업은 Fund에 매도한 금액으로 특허를 재매입

 펀드로 인한 효과

  • 기업은 회사채 및 은행차입 외 보유IP를 활용한 Monetization을 통해 기업경쟁력 강화에 활용
  • 기업의 단순자산이 아닌 금융상품으로 재구성하여 자본시장에 공급 → 지식재산 활용 사례 조성을 통해 지식기반 산업 경쟁력 제고
  •  IP가 가진 고유특성인 전용실시권 제도의 강점을 살려 기업은 특허에 대한 독점권은 그대로 유지하면서 통상실시권 제도를 통해 추가수익 창출 가능(전용실시권자인 기업A의 동의 하에 펀드는 IP필요기업 B,C,D와 통상실시권 계약을 맺어 추가 라이센싱 진행)

 재무적 투자자 효과

  • 새로운 대체투자처로 인식되어 투자자산 다변화 추구
  • 안정적 장기투자처로의 투자가치 제고